工程局桥梁公司简易性投资指南手册

1.投资区域：县级（国家百强县）或市级（地市级）人民政府的国民生产总值GDP≥200亿元，地方一般公共预算收入≥20亿元。

2.招标模式：尽可能采取竞争性谈判、竞争性磋商方式选择PPP承揽投资活动，在竞争激烈的行业可采取公开招标、邀请招标方式确定。

3.项目投融资结构：政府机构同意我们与XT产业基金组成联合体参与项目建设，即做到“表外”融资。

4.建设方融资担保：①正规PPP项目----进入省市级PPP项目库，纳入地市级（百强县级）以上财政预算和市县级以上人大出具的中长期还款计划之《决议》；②非正规PPP项目，纳入地市级（百强县级）以上财政预算，拥有市级（百强县级）国有资产企业出具的担保函；

5.承揽方融资担保：①项目公司的贷款由项目公司以特许权为抵押向银行申请，集团公司不能为项目公司的贷款提供担保；②项目资本金以注册资本和股东支持资金形式进入，一般注册资本不易过大；除项目公司注册资本金以外的项目资本金均以股东支持资金形式解决；③一般如果有政府授权以平台公司作为政府方出资，要求政府方出资不参与项目公司投资收益的分配。

6.资本金投资回报率：年化7~10%

7.工程建安费下浮率：合同洽谈期，争取不下浮；必须下浮时，原则上概预算下浮不超过5%（因集团公司收取2%的定包施工利润，施工单位利润不低于7%）。

8.项目投资期限：建设期（尽量短，在资金到位情况下，确保按期完工即规避建设风险，一般为2~4年）+运营期（尽量不超过10年），建议两者合计不超过12年，并建议设立运营内股权转让条款，适时退出。

9.财务内部收益率：全投资7 ……此处隐藏467个字…… 易过大；除项目公司注册资本金以外的项目资本金均以股东支持资金形式解决；③一般如果有政府授权以平台公司作为政府方出资，要求政府方出资不参与项目公司投资收益的分配。

6.资本金投资回报率：年化7~10%

7.工程建安费下浮率：合同洽谈期，争取不下浮；必须下浮时，原则上概预算下浮不超过5%（因集团公司收取2%的定包施工利润，施工单位利润不低于7%）。

8.项目投资期限：建设期（尽量短，在资金到位情况下，确保按期完工即规避建设风险，一般为2~4年）+运营期（尽量不超过10年），建议两者合计不超过12年，并建议设立运营内股权转让条款，适时退出。

9.财务内部收益率：全投资7%，自有资金10%。  二、央企投资地方PPP项目（正规）的几点关键说明 

1.项目必须进入省发改委PPP入库窗口；政府方承诺项目后续录入财政部PPP综合信息服务平台；

2.项目必须纳入地市级以上财政预算，市人大出具或政府承诺出具的中长期还款计划《决议》；项目需通过物有所值评估和财政可承受能力测试；

3.项目建设期至政府回购期内只按实际投入的额度和时间支付8％以上的年息即回报率；

4.项目建设完成后地方财政开始归还本息，时间最长可达20年；

5.工程招标和建设归央企投资方负责并按各省相关建筑预算标准不下浮；

6.每个项目总投资原则上不能低于10个亿。  三、上报PPP项目的主要内容（包括但不限于） 

①工程概况及当地财政收入数据

②实施部门及项目管理部门

③项目实施初步方案及测算

④主要风险及应对措施

⑤工程初步设计、进度、质量要求及工程投资概预算数据